Уровни поддержки и сопротивления представляют собой определенные ценовые зоны на графике, где цена ранее меняла свое направление. Эти места всегда привлекают внимание трейдеров, так как рядом с уровнями можно легко определить места для размещения стоп-лоссов и входов в сделку. Кроме того, рядом с уровнями часто располагаются лимитные ордера крупных покупателей или продавцов.

Можно сказать, что уровень представляет собой ценовую область на рынке, где трейдеры оценивают цену как завышенную или заниженную в соответствии с текущей динамикой рынка. Поэтому особо важно обращать внимание на ключевые уровни, на которых роли поддержки и сопротивления могут меняться или когда происходит сильный отскок цены.

Корректное определение уровней поддержки и сопротивления – это фундаментальный навык, который необходим каждому трейдеру. Эти уровни также формируют основу для разработки торговых стратегий и поддержания сбалансированного соотношения между риском и потенциальной прибылью.

Навигация по статье:

• Почему формируются уровни поддержки и сопротивления?
• Что из себя представляют уровни?
• Как проводить уровни на графике?
• Обращайте внимание на подтверждение ценой уровней
• Как избежать ошибок в построении уровней?
• Уровни поддержки и сопротивления и таймфреймы
• Построение уровней поддержки и сопротивления на дневных графиках
• Как использовать уровни поддержки и сопротивления в трейдинге?
• Как выставлять стоп-лосс при торговле от уровней?

Почему формируются уровни поддержки и сопротивления?

Для разъяснения образования уровней поддержки и сопротивления мы можем обратиться к кривой спроса и предложения.

Обратите внимание, как на кривой предложения количество единиц для продажи увеличивается с ростом цены. Перенося это на термины трейдинга, можно сказать, что с повышением цены увеличивается число трейдеров, желающих продать свои позиции.

С другой стороны, кривая спроса полностью противоположна. С ростом цены количество единиц, доступных для продажи, уменьшается. Трейдеры менее склонны совершать покупки по более высоким ценам.

Уровни поддержки и сопротивления можно определить как области на рынке, где трейдеры склонны более активно совершать покупки или продажи в зависимости от текущей ситуации на рынке. Это создает сферу взаимодействия между покупателями и продавцами, которая часто приводит к изменению направления движения рынка.

Что из себя представляют уровни?

Уровень поддержки — область на графике с потенциальной силой покупателей.

Уровень сопротивления — область на графике с потенциальной силой продавцов.

Когда цена пробивает уровень поддержки, поддержка становится сопротивлением.

И наоборот, если цена пробивает уровень сопротивления, сопротивление становится поддержкой.

На более высоких таймфреймах уровни поддержки и сопротивления обретают большую силу.

Важно обращать на характер движения цены от уровня:

• Если цена сразу же развернулась от уровня в противоположный тренд, значит данный уровень можно считать значительным.
• Если цена несколько раз тестирует определенную область, делая небольшой откат, скорее всего, данный уровень будет впоследствии пробит.

Свинг-зоны — это места возврата цены к предыдущему откату в нисходящем или восходящем тренде. Если тренд не очень сильный, цена обычно имеет свойство возвращаться к границе предыдущей коррекции, чтобы затем продолжить свое движение.

Как проводить уровни на графике?

Уровни поддержки и сопротивления не представляют собой строго определенные линии на графике, а скорее области или зоны. Важно понимать, что их рисование не требует абсолютной точности относительно теней или тел свечей.

Стремитесь к тому, чтобы цена как можно чаще касалась уровней. В большинстве случаев это потребует манипулирования положением уровня вверх и вниз, до тех пор, пока не будет найдено место, наиболее часто посещаемое рынком.

Не стоит заглядывать слишком далеко на графике, чтобы выявить все значимые уровни. Обычно трейдеры сконцентрированы на текущем временном интервале. Поэтому анализ 100-150 свечей обычно будет достаточным. Большинство важных уровней, которые вам понадобятся, могут быть определены на основе движения цены за последние полгода.

Сосредоточьтесь на ключевых уровнях, которые сразу видны. Старайтесь не перегружать график слишком множеством уровней. Оставляйте только наиболее важные и отбрасывайте второстепенные. Если вы обнаружите, что тратите слишком много времени на поиск уровней, возможно, вы намечаете больше уровней, чем на самом деле необходимо.

Обращайте внимание на подтверждение ценой уровней

Владение навыками точного определения уровней поддержки и сопротивления на графиках напрямую влияет на ваш успех в торговле. Попытка торговать без учета этих уровней аналогична попытке управлять автомобилем с закрытыми глазами. Рано или поздно это приведет к неизбежному столкновению.

Каждое движение цены на уровне является индикатором изменения спроса или предложения. Эти изменения отчетливо проявляются в паттернах прайс экшен, которые предостерегают нас о возможности сохранения уровня. Например, рассмотрим пин бар:

Сигнал прайс экшен в виде пин бара на определенном уровне поддержки демонстрирует высокий интерес трейдеров к этому ключевому уровню. Этот случай хорошо иллюстрирует, как прайс экшен может подтвердить значимость уровня.

Давайте перейдем к следующему примеру:

Обратите внимание на треугольную фигуру, за которой последуют три уровня поддержки. Важно подчеркнуть, что эти уровни были установлены до момента, когда треугольник был пробит. Определение ключевых уровней поддержки и сопротивления всегда должно стоять в центре вашего внимания, при анализе нового графика.

Далее, мы можем наблюдать медвежье движение цены, которое послужило сигналом для открытия короткой позиции:

Цена подтвердила важный уровень поддержки, с которого началось формирование треугольника. Этот уровень предоставляет отличную точку для установки тейк-профита при торговле на пробой.

На представленном ниже графике можно увидеть, как цена реагирует на ключевые уровни:

То, что вы увидели выше, является сущностью и основой торговли по прайс экшену. Для достижения успеха в трейдинге недостаточно просто обнаруживать пин бары или внутренние бары. Ключевым является анализ движения цены на важных уровнях.

Поэтому просто проведение уровня недостаточно. Ваша работа не завершается, пока рынок не подтвердит уровни, которые вы определили. Иначе вы будете торговать исходя из своего желания видеть определенные сценарии, а не реальное поведение рынка. Конечно, рынок не всегда будет проверять ваши уровни. Это в порядке. Важно не бояться постоянно корректировать свои уровни. Рынок — лучший учитель, готовый всегда показать вам, насколько точно вы провели свои уровни.

Не достаточно просто видеть сигналы на покупку или продажу. Мы обязаны использовать намеки, которые предоставляет рынок, чтобы получить статистическое преимущество и обеспечить защиту своего капитала. Эти намеки получаются наблюдением за реакцией рынка на уровни поддержки и сопротивления, которые мы определили.

Как избежать ошибок в построении уровней?

У каждого трейдера есть собственный метод для выделения уровней поддержки и сопротивления. Однако не всегда эти уровни проводятся точно. В некоторых случаях это связано с неправильным пониманием сути уровней, так как нет ничего более субъективного в техническом анализе, чем определение уровней поддержки и сопротивления.

Иногда требуется продолжительное время, чтобы развить глаз для определения истинных уровней поддержки и сопротивления, которые являются фундаментом для любой прибыльной торговой стратегии. Это абсолютно нормально. Ваша цель не должна заключаться в том, чтобы с первой попытки нарисовать идеальные уровни. Вы должны стремиться обозначать уровни наилучшим образом, оставаясь при этом объективными в анализе. Важно всегда признавать возможность ошибки. Не следует слишком уверенно придерживаться своей точки зрения.

Вот пример, где я допустил ошибку в определении ключевого уровня поддержки. Сначала я использовал уровень, проведенный через минимумы цены.

Неудивительно, что я провел этот уровень: цена многократно испытывала отмеченную область в роли поддержки. Однако через несколько недель цена решила повторно проверить уровень 1.5465 в качестве сопротивления. Когда закрылась свеча тестирования, мне стало ясно, что этот уровень требуется скорректировать.

Рынок закрылся выше зоны 1.5465. Однако вместо того, чтобы рассматривать этот уровень как область сопротивления на следующий день, он закрылся на 17 пунктов ниже.

Хотя поведение цены можно было объяснить как ложный пробой, непоследовательное движение цены стало для меня достаточным основанием для того, чтобы начать сомневаться в обоснованности данного уровня. Таким образом, я решил переместить его, чтобы выяснить, есть ли какое-либо скрытое сообщение от рынка.

Уровень 1.5475 показался более подходящим с учетом ценового движения за последние несколько месяцев. Хотя разница составила всего 10 пунктов, я почувствовал себя гораздо более уверенно, используя новый уровень.

Одной из наиболее рискованных ошибок является чрезмерная уверенность в надежности уровней, которые вы провели. Важно всегда обращать внимание на последние движения рынка, которые либо подтверждают, либо опровергают текущие уровни. Рынок по своей природе динамичен и постоянно изменяется. Эта особенность особенно актуальна для рынка форекс, который работает 24 часа в сутки.

Рисование уровней поддержки и сопротивления всегда остается в определенной степени субъективным процессом. Если вы удачно определили наиболее точные уровни, ваши прогнозы будут более верными. Определение точек входа на рынок, установка стоп-лоссов и целей по прибыли также являются субъективными аспектами, но они часто связаны с проведенными уровнями.

Уверенность — важный атрибут успешного трейдера, но когда она переходит в упрямство, это может привести к серьезным трудностям. Гибкость важнее упрямства. Постарайтесь определять уровни максимально точно, всегда анализируя движение цены. Ошибитесь на 5 или 50 пунктов — это нормально, рынок всегда даст вам обратную связь, если вы будете открыты для его сигналов.

Не следует злоупотреблять перемещением уровней. Иногда новички пытаются сместить уровни, чтобы подогнать их под сигнал прайс экшен. Например, они могут переместить уровень к хвосту пин-бара, чтобы открыть сделку по этому уровню.

На приведенном ниже графике видно, как уровень поддержки был перемещен к хвосту бычьей свечи, но этот уровень не соответствует предыдущим максимумам свечей. Как и ожидалось, бычий сигнал прайс экшен не подтвердился.

Длинный хвост пин-бара раскрывает нам информацию о зоне спроса или предложения на рынке. Однако этот вид сигнала имеет реальное значение только тогда, когда он появляется в области ключевого уровня поддержки или сопротивления.

Уровни поддержки и сопротивления и таймфреймы

Попробуем разобраться в связи между ключевыми уровнями и различными таймфреймами.

Вы, возможно, заметили, что уровни поддержки и сопротивления не всегда одинаково хорошо отображаются на разных временных интервалах. Например, уровень может выглядеть устойчиво на дневном графике, но при этом уже быть пробитым на четырехчасовом графике.

Обратите внимание на то, как уровень надежно соблюдается на дневном графике. Все тела свечей в обозначенных зонах находятся полностью выше или ниже ключевого уровня, без какого-либо перекрытия.

Давайте теперь рассмотрим этот же уровень на четырехчасовом графике:

На четырехчасовом графике, представленном выше, видно повторное тестирование данного ключевого уровня в роли новой поддержки. Обратите внимание, что тело свечи закрылось ниже уровня.

Смотря на это, на первый взгляд, можно подумать о пробое уровня, который, возможно, приведет к снижению цены. Однако это не совсем так. Почему? Потому что рынок проявляет интерес к поддержке этого уровня только на дневном таймфрейме, а не на четырехчасовом.

Давайте сравним эти два таймфрейма бок о бок. Уровень на обоих графиках представляет одну и ту же цену:

То, что на меньшем таймфрейме произошел ложный пробой, указывает на то, что рынок выражает интерес к сохранению этого уровня лишь на дневном графике. Это подразумевает, что для торговли по данному уровню следует использовать таймфрейм не менее дневного.

Построение уровней поддержки и сопротивления на дневных графиках

Давайте обсудим создание уровней поддержки и сопротивления на дневных графиках. Если вы считаете, что этот процесс одинаков для всех временных интервалов, то вы заблуждаетесь.

Если у вас есть опыт торговли по прайс экшену, вы понимаете, что дневные свечи содержат значительно больше информации, чем те, что на более низких таймфреймах. Можно рассматривать каждую свечу как историю столкновения между быками и медведями, и общая картина становится более четкой на более длительном интервале, где видно, где начинается атака разных сил.

Мы можем сравнить свечу на более низком таймфрейме, например H1, с небольшой крепостью, захват которой не раскрывает полную силу врагов и защитников. В то время как свеча на D1 – это город с важными областями, захват которых может иметь стратегическое значение.

Если мы учтем, что дневные свечи действительно содержат гораздо больше информации, то даже маленький хвост на такой свече становится важным, так как он является точкой перелома в сражении между покупателями и продавцами.

На каритнке показаны два уровня: синяя пунктирная линия представляет уровень, связанный с ценой открытия и закрытия, а красная пунктирная линия обозначает уровень, связанный с хвостом свечи.

Синяя линия была нарушена в разные стороны, что указывает на то, что рынок не придавал ей большого значения, так как она лишь отображает уровень, до которого медведям удалось довести цену. Однако давайте обратим внимание на уровень, связанный с хвостом свечи. Этот уровень стал ключевым моментом, когда рынок совершил значительное восходящее движение после отскока. Затем рынок пробил этот уровень, затронул его, а затем начал снижаться. Это произошло потому, что точка хвоста свечи представляет собой переломный момент, где быки начали проявлять агрессию против медведей, указывая на большое количество покупателей в этой области.

Тем не менее, следует учесть несколько важных моментов при построении уровней.

Рынок должен иметь чёткое направление

Цена не может находиться в консолидации, или в небольшом диапазоне, так как это не позволит определить второй пункт.

Локальный максимум или минимум

Именно этот момент должен быть определенным локальным максимумом или минимумом. Другими словами, если у нас имеется значительный выделяющийся хвост, мы должны дождаться закрытия последующей свечи. Если следующая свеча перекроет хвост, то этот уровень можно считать неудавшимся.

В первом примере предыдущая свеча перекрывает хвост, что мешает нам корректно установить уровень. Во втором примере, следующая свеча перекрывает хвост, что указывает на слабость медведей.

Рынок постоянно движется и при этом периодически делает паузы. Именно в этих моментах пауз мы будем искать наилучшие уровни поддержки и сопротивления, так как нам важна последняя информация о балансе сил быков и медведей.

Последние события + проверка историей = хороший уровень.

Те точки, где цена недавно делала остановки, отмечены красным цветом. Эти точки представляют собой последние события на рынке. Затем мы проводим уровни через эти точки и наблюдаем за отскоками цены от них. Если отскоки имеют место, и цена редко проникает через эту область, то мы определяем качественный уровень. В случае отсутствия отскоков от уровня, лучше проигнорировать эту точку и ожидать подтверждения в будущем.

Почему последние события так важны?

Это обусловлено тем, что рынок постоянно меняется из-за смены контроля между быками и медведями. Те места, где происходят эти смены направления цены, могут предоставить информацию о расположении сил на рынке.

Цена может остановиться по двум причинам. Первая причина — на рынке возникает сильное сопротивление.

Вторая причина связана с тем, что атакующая сторона закрывает свои сделки по уровню тейк-профита, что создает перевес сил и приводит к изменению направления движения цены. Другими словами, отсутствует значительное сопротивление, а лишь количество атакующих уменьшилось. Таким образом, в случае, если рынок останавливается в определенном месте из-за закрытия сделок по тейк-профиту, мы не можем считать эту точку надежной для построения уровней поддержки и сопротивления.

Как определить, что именно в этом месте происходило закрытие сделок по тейк-профиту?

Давайте вспомним нашу формулу: последние события + проверка истории = надежный уровень.

Как использовать уровни поддержки и сопротивления в трейдинге?

Уровень поддержки или сопротивления представляет собой потенциальное место для входа в торговую сделку. Если на уровне появляется дополнительный сигнал подтверждения, это может стать основанием для рассмотрения открытия позиции. Уровни также используются для размещения стоп-лоссов и определения возможных целей для фиксации прибыли.

Часто можно встретить утверждение в книгах по техническому анализу и в онлайн-ресурсах, что чем чаще цена тестирует определенный уровень, тем более сильным он становится. Однако это мнение является неточным. На самом деле, чем чаще цена касается уровня, тем он скорее ослабевает.

Давайте представим ситуацию с уровнем поддержки. Когда цена отскакивает от этого уровня, это происходит потому, что на рынке активны покупатели. Если цена часто возвращается к этому уровню, это может указывать на то, что постепенно исполняются ордера на покупку. Но когда все ордера окончательно исполнятся, спрос на покупку может исчезнуть. В результате, когда количество покупателей уменьшится, цена может пробить уровень поддержки.

Также важно следить за размерами свечей, приближающихся к уровню. Если свечи имеют большой размер, вероятнее всего цена отскочит от уровня. В случае, если свечи небольшие и постепенно приближаются к уровню, формируя, например, треугольник, вероятнее всего, произойдет пробой уровня.

Не стоит забывать о том, что уровни поддержки и сопротивления представляют собой в первую очередь зоны, а не точные линии на графике. В противном случае, могут возникнуть две проблемы в вашем трейдинге: цена может не достичь уровня или же пройти за него.

Когда рынок приближается к уровню достаточно близко, но не достигает его, существует риск упустить возможность совершения сделки, поскольку вы ждали появления торгового сигнала именно точно на выбранном вами уровне.

Когда цена проникает за уровень, вы могли бы подумать, что произошел его пробой, и возможно, вы даже попробуете торговать на этом предполагаемом пробое. Однако это довольно часто оказывается ложным пробоем.

Как можно решить эти две сложности? Довольно легко. Всегда рассматривайте поддержку и сопротивление как зоны на вашем графике, а не как точные линии.

Среди трейдеров можно выделить две группы:

1. Трейдеры, которые боятся упустить возможность сделки.
2. Трейдеры, которые стремятся войти в рынок по наиболее выгодной цене.

Трейдеры из первой группы входят в рынок, когда цена приближается к уровню. Если таких трейдеров много, рынок может изменить направление именно в этой области.

Трейдеры из второй группы хотят получить наиболее выгодную цену, поэтому они размещают ордера неподалеку от уровня. Если таких трейдеров больше, чем тех, кто боится упустить сделку, цена может пробить уровень и затем изменить направление.

Вы не можете предсказать, какая группа трейдеров будет преобладать на рынке в данный момент. Поэтому помните, что уровни поддержки и сопротивления представляют собой именно области на графике.

Как выставлять стоп-лосс при торговле от уровней?

Избегайте установки стоп-лоссов непосредственно на уровнях или вблизи от них. Это связано с тем, что маркет-мейкеры часто стремятся схватить ваши стоп-заказы.

Как правильно рисовать уровни поддержки?

Вот мои 3 рекомендации напоследок:

• Уменьшите таймфрейм своих графиков, чтобы вы могли видеть большую картину.
• Нарисуйте наиболее очевидные уровни, которые, как правило, имеют самые сильные отскоки цены.
• Отрегулируйте свои уровни, чтобы получить максимальное количество касаний.

ключевые слова: уровни поддержки, уровни сопротивления, трейдинг, ценовые зоны, стоп-лосс, вход в сделку, лимитные ордера, поддержка, сопротивление, ценовая область, динамика рынка, ключевые уровни, отскок цены.