Оперативные трейдеры применяют различные индикаторы для выявления закономерностей и тенденций на рынке. Существует две основные категории индикаторов: опережающие и запаздывающие. Сегодня мы рассмотрим наиболее популярные предсказательные и отражательные индикаторы, а также изучим особенности их применения.

• Что из себя представляют опережающие индикаторы?
• Индикатор RSI
• Стохастик
• Williams %R
• Балансовый объем (OBV)
• Что из себя представляет запаздывающий индикатор?
• Скользящие средние
• Индикатор MACD
• Полосы Боллинджера

Что из себя представляют опережающие индикаторы?

Опережающий индикатор - это инструмент, который помогает трейдерам предсказать будущее направление рынка и заранее определить движение цены.

Если опережающий индикатор дает правильный сигнал, трейдер может вступить в позицию на рынке в самом начале тренда. Однако не следует полагаться исключительно на опережающие индикаторы, так как они не являются абсолютно точными. Часто опережающие индикаторы используются вместе с другими инструментами технического анализа и анализом ценового действия.

Среди популярных опережающих индикаторов можно выделить следующие:

1. Индикатор RSI.
2. Стохастик.
3. Индикатор Williams %R.
4. Балансовый объем (OBV).

Многие популярные опережающие индикаторы относятся к категории осцилляторов, так как они могут помочь определить возможное изменение тренда до его фактического возникновения. Однако каждый опережающий индикатор использует свои уникальные вычисления, поэтому возможно, что разные индикаторы могут давать разные сигналы.

Индикатор RSI

Индекс относительной силы (RSI) - это инструмент для трейдеров, который помогает определить уровни перекупленности или перепроданности рынка. Когда RSI дает сигнал, считается, что рынок может измениться. Это означает, что трейдер может принять решение о покупке или продаже. 

RSI представлен на графике в виде осциллятора и принимает значения от 0 до 100. Если RSI превышает 70, рынок часто считается перекупленным и на графике отображается красным цветом. Если индикатор падает ниже уровня 30, рынок обычно считается перепроданным и отображается зеленым цветом.

Как мы уже упоминали, опасность использования опережающих индикаторов заключается в том, что они могут давать неправильные или ранние сигналы. В случае исследования RSI существует вероятность того, что рынок будет находиться в условиях перекупленности или перепроданности в течение длительного времени без возникновения разворота.

Стохастик

Индикатором опережающего типа, который также пользуется популярностью, является стохастик. Он используется для сравнения последних цен закрытия с предыдущим торговым диапазоном.

Стратегия стохастика основана на предположении, что импульс рынка меняет направление гораздо быстрее, чем объем или цена, поэтому этот индикатор может помочь прогнозировать направление движения рынка. Если значение осциллятора достигает 80 или выше, это указывает на перекупленность рынка, а значение ниже 20 указывает на перепроданность.

Стохастик отображается на графике двумя линиями: %K (черная линия на графике ниже) и %D (красная пунктирная линия ниже). Когда эти две линии пересекаются, это сигнализирует об опережающем изменении направления рынка.

В нестабильных условиях рынка стохастик может давать ложные сигналы. Чтобы минимизировать влияние этих сигналов на ваши сделки, рекомендуется использовать стохастик в сочетании с другими индикаторами или применять его в качестве фильтра для сделок, а не как основной триггер. Это означает, что вход на рынок должен происходить после подтверждения тренда, аналогично использованию индикатора запаздывания.

Williams %R

Индикатор процентного диапазона Уильямса, также известный как %R, похож на стохастический осциллятор. Главное отличие заключается в том, что %R работает на отрицательной шкале - он колеблется от нуля до -100. Значения -20 и -80 используются как сигналы перекупленности и перепроданности соответственно.

На графике ниже зеленая зона -80 указывает на вероятное снижение цены, а красная зона -20 указывает на вероятность роста цены.

Индикатор очень чувствителен к направлению движения цены. Это означает, что он может указывать на максимумы или минимумы, даже если реальная рыночная цена не подтверждает его данные. Поскольку Williams% R опережает рынок, его сигналы могут быть слишком ранними и менее надежными, чем другие входные сигналы. Поэтому некоторые трейдеры предпочитают использовать значения -10 и -90 как более экстремальные сигналы.

Балансовый объем (OBV)

Один из ведущих импульсных индикаторов - это объем балансов (OBV). Он анализирует объем торгов, чтобы трейдеры могли делать прогнозы относительно цены на рынке. OBV широко применяется в акционерной торговле, так как объем является хорошо документированной информацией на фондовых биржах.

Трейдеры, использующие OBV в качестве ведущего индикатора, фокусируются на изменении объема без соответствующего изменения цены. Считается, что это указывает на возможное увеличение или уменьшение цены в ближайшем будущем.

Однако, так как OBV является опережающим индикатором, он может давать ложные сигналы, особенно в случае резких колебаний волатильности после неожиданных новостей на рынке. Поэтому, несмотря на изменение объема, это не всегда означает наличие тренда и может привести к преждевременному открытию позиций трейдерами.

Как и другие опережающие индикаторы, OBV часто используется в сочетании с запаздывающими индикаторами и стратегией управления рисками для более точного анализа рынков.

Что из себя представляет запаздывающий индикатор?

Запаздывающий индикатор — это инструмент, который предоставляет более поздний сигнал на вход в рынок.

Эти индикаторы обычно используются трейдерами, торгующими по тренду — они не показывают предстоящих движений цены, но подтверждают, что тренд движется полным ходом. Это дает трейдерам больше уверенности в том, что они верны в своих предположениях.

Популярные запаздывающие индикаторы:

• Скользящая средняя.
• Индикатор MACD.
• Полосы Боллинджера.

Отстающие индикаторы в основном используются для фильтрации шума от краткосрочных движений рынка и подтверждения долгосрочных тенденций. Они рисуются на самом ценовом графике, в отличие от опережающих индикаторов, которые обычно появляются в отдельных окнах.

Скользящие средние

Скользящие средние (MA) являются индикатором, который использует прошлые данные, поэтому они считаются запаздывающими.

Сигналы для покупки и продажи генерируются, когда ценовая линия пересекает MA или когда две MA линии пересекаются. Однако, так как скользящая средняя рассчитывается на основе предыдущих ценовых данных, текущая рыночная цена опережает скользящую среднюю.

В приведенном примере 50-дневной скользящей средней, она пересекла цену сверху, что указывает на поворот цены вверх. Однако, медленная MA не так быстро реагирует на бычий тренд, который происходит.

Индикатор MACD

Скользящие средние могут использоваться самостоятельно, или они могут быть основой других технических индикаторов, таких как сходимость скользящей средней (MACD). Поскольку данный индикатор основан на MA, MACD по своей сути является индикатором следования за трендом или отстающим. Тем не менее различные компоненты MACD предоставляют трейдерам новые возможности.

Инструмент состоит из трех компонентов: две скользящие средние и гистограмма. Две скользящие средние (сигнальная линия и линия MACD) являются неизменно запаздывающими индикаторами, поскольку они обеспечивают сигналы только после того, как две линии пересеклись, и к этому времени тренд уже находится в движении.

Гистограмма MACD иногда считается опережающим индикатором, поскольку она используется для прогнозирования пересечения сигналов между двумя скользящими средними. Столбцы на гистограмме представляют разницу между двумя MA — поскольку столбцы перемещаются дальше от центральной нулевой линии, это означает, что MA движутся дальше друг от друга. Как только это расширение закончится, на гистограмме появится «горб», который является знаком того, что может произойти пересечение МА.

Хотя гистограмму можно использовать для входа в позиции перед пересечением, скользящие средние значения отстают от рыночной цены. Так что в целом это запаздывающий индикатор. Это означает, что есть случаи, когда рыночная цена может достичь точки разворота еще до того, как сигнал будет сгенерирован, что будет считаться ложным сигналом.

Полосы Боллинджера

Индикатор полосы Боллинджера является запаздывающим индикатором, поскольку он основан на 20-дневной простой скользящей средней (SMA) и двух внешних линиях. Эти внешние полосы представляют положительные и отрицательные стандартные отклонения от SMA и используются в качестве меры волатильности. Когда уровни волатильности возрастают, полосы расширяются, а когда волатильность уменьшается, они сжимаются.

Когда цена достигает внешних полос Боллинджера, она часто служит триггером для цены, чтобы отскочить назад к центральной 20-периодной скользящей средней.

Существуют стратегии, которые предполагают, что полосы имеют опережающие свойства, но сами по себе они не дают опережающих торговых сигналов. Полосы Боллинджера не могут дать точного указания, когда именно может произойти изменение волатильности или в каком направлении будет двигаться цена. Они являются лишь признаком того, что вскоре может произойти пробой, предоставляя бычьи или медвежьи сигналы.

Вот почему трейдеры часто подтверждают сигналы полосы Боллинджера с помощь прайс экшен или используют данный индикатор вместе с другими индикаторами, такими как RSI.